港股科技龙头一个月涨超30%

　　来源：广州日报

　　12月6日，A股三大指数集体收涨。截至收盘，沪指涨0.02%，报3212.53点，深成指涨0.67%，报11398.82点，创指涨0.68%，报2393.28点。沪深两市成交总额9982亿元，较前一交易日的10551亿元减少569亿元。

　　在板块方面，白酒股引领大消费走强，酒鬼酒、金徽酒、五粮液等涨超3%，永辉超市、东百集团、三江购物等涨停。半导体、锂电池等赛道股回暖，博通集成、翔丰华等涨停或涨超10%，科达利一度涨停。12月6日，港股回调。拉长时间来看，港股自10月底震荡走高，恒生指数已累计上涨超30%，恒生科技指数累计上涨超48%。其中，腾讯控股、京东、阿里巴巴、美团等科技股11月涨幅均超过30%。

　　文、图、表/广州日报全媒体记者 文静 王楚涵

　　外资机构加速布局中国资产

　　记者关注到，当前外资机构正在加速布局中国资产。

　　其中，截至12月6日A股收盘，北向资金合计净买入5.40亿元，事实上，北向资金保持连续6日净买入，合计净买入367.01亿元。

　　据港交所最新披露的文件，11月29日，摩根大通以每股149.1982港元的均价买入美团2072.3万股H股，持股比例从4.67%增加到5.04%。11月30日，贝莱德以每股16.7002港元的均价买入中兴通讯290.82万股H股，持股比例从9.77%增加到10.15%。11月30日，高盛以每股99.4869港元的均价买入康希诺生物62.7万股H股，持股比例从4.63%增加到5.11%。

　　互联网大厂“降本”见效 三季度业绩高于预期

　　截至12月6日港股收盘，恒生科技指数跌1.82%，其中，腾讯控股报311.80港元/股，阿里巴巴报89.85港元/股，美团-W报173.80港元/股，京东集团-SW报235.80港元/股，快手股价报63.65港元/股。

　　据wind显示，腾讯控股、京东、阿里巴巴、美团等科技股11月以来的涨幅均超过30%。

　　消息面上，11月各大互联网公司公布第三季度业绩，虽然部分大厂收入增速放缓，但营收、净利润等超出预期，行业整体性降本增效明显。

　　据腾讯今年第三季度财报披露，今年Q3营收1400.93亿元，同比下降2%，跌幅收窄；净利润（Non-IFRS）为322.54亿元，同比增长2%，告别连续四个季度的下滑趋势，回归到正增长轨道。同时，腾讯在财报中强调，金融科技与企业服务板块在Q3同比增长4%，营收占比达到32%，再次超过网络游戏板块，成为拉动腾讯业绩发展的引擎。

　　京东今年第三季度财报透露，净收入为2435亿元人民币，同比增速高于同期社会消费品零售总额同比3.5%的增速；其中，净服务收入为465亿元人民币，同比增长42.2%，占净收入的比例达到19.1%。截至三季度末，京东集团的年度活跃用户数达到5.883亿。

　　阿里方面，据公司2023财年第二季度（自然年2022年三季度）业绩披露，季度收入人民币2071.76亿元，同比增长3%。经调整EBITA同比增长29%至人民币361.64亿元，好于市场预期。

　　证券机构指出，当前互联网板块的影响因素正在逐步缓解。另一方面，国产网络游戏版号发放趋于稳定，目前腾讯、网易等大厂也获得新版号，为游戏行业释放积极信号。

　　券商：建议短期在乐观的情况下多一分谨慎

　　“进入12月，市场对于‘跨年行情/春季躁动’预期逐渐升温。从我们过去15年的复盘情况来看，‘跨年行情/春季躁动’出现概率确实较高，但持续时间和幅度差异较大。本轮行情启动至今已超20个交易日，结合当前情况来看，建议短期在乐观的情况下多一分谨慎。”粤开证券首席策略分析师陈梦洁表示，在配置方面，布局低位和弹性，适度考虑估值切换。

　　其建议关注三条主线逻辑：一、优化防疫下，前期受损板块的修复行情，如生物医药、航空、酒旅等板块；二、稳增长诉求下的行业政策边际宽松，如房地产产业链条和互联网等行业；三、长期围绕安全主题下的能源安全、自主可控以及信创、中药等板块。主题投资方面，建议关注国企改革、拉尼娜现象等。

　　财通证券首席策略分析师李美岑分析，重视年底主线，把握年底的上证50行情。

　　行业配置方面，年内关注政策发力稳增长的房地产和相关链条、建筑，以及金融的银行券商等。另外部分央企有望在中国特色的估值体系下被重估。此外，在政策支持、产业自身变化、行情影响等多重因素下，可围绕新材料、新制造、新软件等展开投资。